电子行业周报：划时代ChatGPT解放生产力，开启AIGC新纪元

行情回顾
本周电子（申万）板块指数周涨跌幅为0.80%、在申万一级行业涨跌幅中排名第12。电子行业（申万一级）指数跑输上证指数0.08pct，跑输沪深300指数0.85pct。电子行业PE处于近五年25.6%的分位点，电子行业指数处于近五年54.9%的分位点。行业每周日平均换手率为1.68%
现象级ChatGPT“出圈”、微软投资加码数十亿美元，付费订阅商业模式落地。
2022年末，著名人工智能研究机构OpenAI发布其NLP（自然语言处理）新模型ChatGPT、在经过预训练后能够生成自然、翔实、多样化的响应。因其与传统AI相比所表现出的颠覆性体验和未来解放人类生产力的潜力经推出便备受关注，成为史上用户增长速度最快的消费级应用程序。ChatGPT火爆出圈后，微软近日宣布向OpenAI追加一项为期多年、价值数十亿美元的投资，并正在将ChatGPT整合到其必应搜索引擎中，未来还有可能在Office套件中悉数加入ChatGPT。同时，ChatGPT已经开始积极探索变现的商业模式，发布试点订阅计划——ChatGPTPlus，订阅用户可以每月20美元的价格获得全天候服务，享有高峰时段优先访问权，以及提前使用新功能及改进功能等
大型语言模型GPT-3.5+海量数据+高算力，共同成就ChatGPT
OpenAI在基于Transformer架构的大模型GPT-3.5基础上推出增加对话聊天功能的ChatGPT模型。在大型语言模型经历三次送代的同时，其参数量也从1.17亿增长至1750亿，预训练数据量从5GB增长至45TB，其中GPT-3训练单次的成本就已经高达460万美元。除了海量训练数据外，ChatGPT也离不开强有力的算力与硬件支持，最新的GPT-3.5在训练中使用了微软专门建设的AI计算系统，由1万个V100GPU组成的高性能网络集群，总算力消耗约3640PF-days。
ChatGPT是AIGC新纪元中划时代的产品，国内外科技巨头纷纷布局。
ChatGPT之前也有很多聊天机器人，但ChatGPT解放人类生产力的潜力使其具有里程碑式的意义。ChatGPT是AIGC商业化方向之一，区别于过去的PCG（专业制作）、UCG（用户创作）阶段，AIGC利用人工智能技术能够自主生成创造新的文本、图像、音乐、视频等各种形式的内容和数据是数据与内容生产的强大引擎。AIGC作为当前新型内容生产方式，已经率先在传媒、电商、影视、娱乐等数字化程度高、内容需求丰富的行业取得重大发展，未来将在经济社会的各个领域持续大放异彩。考虑到下一代互联网对内容需求的迅速提升，国外商业咨询机构AcumenResearchandConsulting预测2030年AIGC市场规模将达到1100亿美元。在ChatGPT风魔全球后，拓展人工智能商业化的可能性，引来谷歌、微软、百度、360、阿里、京东科技等国内外巨头纷纷加快类ChatGPT人工智能产品进程
数据、算力、算法成为AI时代三大生产要素，通信网络基础设施战略意义凸显。
我国厂商若想研发无限接近甚至超越ChatGPT的应用，算力将成为承载干乙级别参数量、TB级别数据的核心竞争力。算力实现的核心是CPU、GPU、FPGA、ASIC等各类高性能计算芯片，并由计算机、服务器、高性能计算集群和各类智能终端承载，海量数据的处理和应用都离不开算力的加工和计算。我国企业与亚马逊、微软、谷歌等美国一线企业的发展还存在差距与此同时大国博弃加剧使全球化产业链供应格局面临重塑，给我国算力相关设备制造能力带来新挑战。唯有打造自主可控安全算力底座，才能突破“卡脖子”问题，赶超美国等领先国家。根据中国信通院的《中国算力发展指数白皮书》（2021年9月），过去10年中，用于AI的训练模型计算资源激增，AI训练的计算复杂度每年猛增10倍。AI复杂模型、复杂场景的计算需求进一步催生面向AI的算力基础设施需求。算力时代，高质量光网络是连接用户、数据、算力和应用的桥梁，光通信技术将从超大容量传输、高品质传送、灵活开放架构、智能化管控、高速模块集成等方面多维革新以承载新需求。
我们认为本次ChatGPT的热潮并不会是县花一现，而是拥抱AIGC大时代的一个开端
如美国《财富》杂志评价ChatGPT在AI领域是如同当年的Natscape和iPhone一样划时代的产品。置身世界百年未有之大变局，全球产业链供应链面临重塑之际，我国应大力打造自主安全算力底座，构筑关键基础设施体系，芬实在AIGC时代的核心竞争力
建议关注：
（1）国内自主研发算力核心硬件高性能AI芯片相关标的：寒武纪、景嘉微等；
（2）受益于AIGC多元商业化方向的计算机视觉技术头部标的：商汤、云从科技等；
（3）深度融入华为生态的自研数据库标的：海量数据等：
（4）受益于算力增长推动光通信基础设施升级的光模块标的：中际旭创、新易盛、光迅科技等。
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